Die Karriere vom Western-Helden Rick Dalton kommt 1969 ins Straucheln. Gemeinsam mit seinem Kumpel und Stuntman Cliff Booth versucht er in der Traumfabrik zu überleben und lässt sich notgedrungen als Bösewicht verheizen. Währenddessen gibt es neue aufstrebende Stars, die in der Villa nebenan einziehen.